Nhận định HDF 23/12/2013

NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG : HỆ THỐNG HDF ngày 23/12/2013

I. TỔNG KẾT PHIÊN GIAO DỊCH NGÀY 20/12/2013

VNINDEX : đạt 504.45 điểm giảm 1.83 điểm so với phiên trước (0.36%)
   - KLGD : 124,403,730 triệu cp tăng 16.46% so với phiên trước
   - GTGD : 1,845,725,486,000 tỷ tăng 40.27 % so với phiên trước
     • Dư mua : 118,026,340 triệu tăng 1.8% So với phiên trước
     • Dư bán : 122,922,840 triệu tăng 27.43% So với phiên trước
     • Bình quân lệnh mua : 5,158 tăng 0.55% so với phiên trước
     • Bình quân lệnh bán : 5,458 tăng 13.5% So với phiên trước
   - KLGD ròng NN: -973,020 đơn vị .
   - GTGD ròng NN: 735,471,043,000

Đánh giá bình luận :
- Thanh thoản tăng mạnh trở lại điểm số sụt giảm về cuối phiên thể hiện áp lực chốt lời rất mạnh .
- Khối lượng dư bán tăng mạnh trở lại so với áp lực dư mua
- Bình quân lệnh mua lớn hơn bình quân lệnh bán
Đánh giá cung cầu : áp lực bán mạnh dần trong các phiên tới

II. THÔNG TIN ĐÁNG CHÚ Ý : (DÒNG TIỀN + KẾT QUẢ KINH DOANH

- Thị trường đang chờ đợi tin nới room.
- Gói 30k tỷ mới giải ngân được 2% và NHNN cũng như bộ xây dựng thời gian tới sẽ có biện pháp để tiếp tục đẩy nhanh triển khai gói này .

III. CHỈ SỐ RỦI RO ĐỘC QUYỂN HDF : 80%

Ý nghĩa chỉ số HDF:
>=80 Khuyến nghị giảm tỷ trọng cổ phiếu, nắm giữ tối đa 20% cp
70 Cảnh giác với TT, tỷ trọng tối đa 50%
60 Có thể tham gia đầu cơ, tỷ trọng tối đa 60%
50 Có thể tham gia đầu cơ, tỷ trọng tối đa 70%
40 Có thể mua và nắm giữ hoặc lướt sóng với tỷ trọng 90%
30 Có thể mua và nắm giữ
<=20 Khuyến nghị mua full 100% và nắm giữ lâu dài

IV. NHẬN ĐỊNH VỀ DÒNG TIỀN THEO HỆ THỐNG HDF

1. Những mã có dòng tiền vào mạnh nhất theo hệ thống HDF
- Dòng cổ phiếu dẫn đầu : những mã dẫn đầu đang bắt đầu suy yếu.
- Dòng cổ phiếu cơ bản – bluchip: HCM – PGS – PGD – HDG – PVS – PVI – PVG – TRA
- Dòng cổ phiếu penny, midcap: HAR – FLC – ASP – HQC – ASM - TIE – PXS – SD6 – SDT – SDA – SD7 – SDT – GSP ..

2. Dòng cổ phiếu tích lũy chuẩn theo hệ thống HDF : không có khuyến nghị nào

3. Dòng cổ phiếu chuẩn cơ bản theo hệ thống HDF : PVS – PGS – PGD - TIE

Khuyến nghị : dựa trên danh mục phía trên HDF đưa ra những cổ phiếu chuẩn điểm mua: HDF không khuyến nghị mua mới ở giai đoạn này .

V. ĐÁNH GIÁ TỔNG HỢP CỦA HỆ THỐNG

1. Về xu hướng
- Thị trường có dấu hiệu tích cực khi mà dòng tiền vẫn luân chuyển giữa các dòng cổ phiếu
- thanh khoản duy trì trên mức 100 triệu – dòng tiền lan tỏa sang các mã đầu cơ
- Ngưỡng 513 điểm vnindex vẫn là ngưỡng cản khó vượt - kỳ vọng vnindex - vượt 513 thanh khoản phục hồi trở lại quanh mốc 100 triệu.

2. Đánh giá cơ hội : thị trường phân hóa - chọn chuẩn mã cổ phiếu vẫn có thể kiếm được lợi nhuận.
- dòng đầu cơ nhiều mã cho tín hiệu break out
- thị trường giai đoạn này tiềm ẩn nhiều rủi ro khi mà nhiều mã penny đã bị gãy xu hướng tăng và đang trong giai đoạn phân phối .

Khuyến nghị: nắm giữ cổ phiếu có sẵn – không giải ngân mới trong giai đoạn này .

3 . Đánh giá về chỉ số rủi ro độc quyền HDF
- Chỉ số rủi ro độc quyền HDF đang ở mức 80% - chỉ số tăng trở lại - rủi ro thị trường đang ở mức cao
- giảm tỷ trọng cổ phiếu ở mức 20%